美联储基于海量推文创建新指标 能帮助预测加息幅度及次日股市回报率
2023-05-25 10:43:35 金融界


【资料图】

美联储基于Twitter上的数据创建了一项衡量信贷和金融市场情绪的新指标 ,能够预测货币政策立场的变化。

美联储理事会在本月发布的一篇论文中表示,Twitter金融信心指数(Twitter Financial Sentiment Index)能够通过在该社交媒体平台上使用自然语言处理,帮助估计次日的股市回报率。结果显示在政策意外紧缩的影响下,市场情绪会恶化。同时,该数据在一定程度上能够预测美联储的加息幅度。

研究人员提及联邦公开市场委员会(FOMC)表示,“FOMC会议首日后的Twitter情绪可以预测次日委员会声明发布后将产生的限制性货币政策冲击规模。”

不过,他们称该指数无法就美联储在特定会议上降息的幅度提供信息。

该指数为美联储官员提供了一个实时指标。决策层此前强调他们依赖于数据进行决策,同时承认许多统计数据往往存在滞后性。

研究人员表示,这项Twitter指数与公司债利差、密歇根大学消费者信心指数等其他情绪指标“高度相关”。这项新指数的建立基于追溯至2007年的440万条与金融市场动态相关的推文。

美联储还基于Twitter数据创建了一项独立的失业指标,能够在每周首次申领失业救济人数之外帮助预测特定月份的失业动态。

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